K&H kényelem felelős befektetés nyíltvégű alapok alapja
- jelentés a felelős befektetésekről
- HU0000724455 - "normál" sorozat
- HU0000724463 – "rendszeres" sorozat
- HU0000732367 – "I" sorozat
jelentés a felelős befektetésekről
Az alapot rendszeresen átvilágítják és kiigazítják, hogy minél jobban megfeleljen a fenntarthatósági szempontoknak.
A közzétett fenntarthatósági mutatók alapján áttekintheted, hogy a befektetési alapod milyen mértékben éri el az előre meghatározott célokat.
Kattintson az egyes mutatók melletti + jelre a legfrissebb információkért.
vállalatok ESG -kockázati pontszáma
A vállalatok ESG-kockázati pontszáma azt méri, hogy a vállalat mennyire van kitéve az ágazatára jellemző környezeti, társadalmi és irányítási (ESG) kockázatoknak, illetve milyen mértékben csökkenti ezeket a kockázatokat.
Az alacsonyabb a pontszám, kisebb fenntarthatósági kockázatot jelent.
17,67
kisebb mint 19,78
országok ESG-pontszáma
Az országok ESG pontszáma azt értékeli, hogy az egyes országok kormányzati politikája mennyire jól teljesít a fenntarthatóság és a társadalmi felelősségvállalás (ESG) szempontjából.
A magasabb a pontszám, az adott ország erősebb elköteleződését jelenti a fenntartható fejlődés mellett.
69,71
nagyobb mint 60,90
Külső körülmények, például a piaci mozgások és a külső adatok aktualizálása miatt előfordulhat, hogy a fenti célok nem teljesülnek. Ilyen esetekben az alapkezelő a lehető leghamarabb összhangba hozza az alapot a célkitűzésekkel, mindenkor a befektető kizárólagos érdekében.
vállalatok üvegházhatásúgáz-intenzitása
Egy vállalat üvegházhatásúgáz-intenzitás mutatója azt mutatja meg, hogy a vállalat hány tonna CO2 egyenértékben számolt ÜHG-t bocsát ki (1 szint: a közvetlen kibocsátás ill. 2. szint: a felhasznált villamosenergia CO2 kibocsátásából adódóan) egymillió USA-dollár árbevételre vetítve (tCO2e/$M árbevétel).
67,64%-os csökkenés 2019-hez képest
50%-os csökkenés 2030-ig a 2019 év végi referencia értékhez képest.
A szektoron belül a célérték referenciaéveként általában 2019-es évet veszik alapul.
Tudtad, hogy egy tonna CO2 egyenlő:
- egy oda-vissza repülőút egy utasra eső CO2 kibocsátásával a Brüsszel-New York útvonalon.
- 5800 km út megtétele diesel autóval.
forrás: Sibelga
országok üvegházhatásúgáz-intenzitása
Egy ország üvegházhatásúgáz-intenzitása* azt tükrözi, hogy az adott ország hány tonna CO2-egyenértékben számolt ÜHG-t bocsát ki a bruttó hazai termék egymillió dollárjára vetítve (t CO2e/$M GDP).
705,40
kisebb mint 815,95
Tudtad, hogy egy tonna CO2 egyenlő:
- egy oda-vissza repülőút egy utasra eső CO2 kibocsátásával a Brüsszel-New York útvonalon.
- 5800 km út megtétele diesel autóval.
forrás: Sibelga
az ENSZ Globális Megállapodás elveinek való megfelelés
A KBC AM kizárja a felelős befektetés alapjaiból azokat a vállalatokat, amelyek súlyosan megsértik az ENSZ Globális Megállapodásának fenntarthatósági elveit.
a fenntarthatósági tényezőkre gyakorolt fő káros hatások
Az alap befektetési döntései során figyelembe veszi a fenntarthatósági tényezőkre gyakorolt valamennyi fő káros hatást (Principal Adverse Impacts, PAI), mint például a környezetvédelem, a szociálisrendszer, az emberi jogok tiszteletben tartása, a korrupció elleni küzdelem, stb.
2022/1288 felhatalmazáson alapuló rendelet (1. melléklet) 1. táblázatában felsorolt valamennyi mutatót, valamint a 2. és 3. táblázatában szereplő kapcsolódó mutatókat figyelembe veszik.
a legfontosabbak a következők:
üvegházhatású gázok: PAI 3
Az alapban szereplő vállalatok kibocsátásait alapulvéve az alapnak van egy üvegházhatású gázok csökkentésére vonatkozó célkitűzése.
üvegházhatású gázok: PAI 4
Az Alap nem fektet olyan vállalatokba, amelyik aktívak a fosszilis tüzelőanyag kitermelésében, szállításában, feldolgozásában.
biológiai sokféleség: PAI 7
Az az alap nem fektet be olyan vállalatokba, amelyeknél a földhasználattal és a biológiai sokféleséggel kapcsolatban jelentős vagy súlyos ellentmondások vannak, illetve olyan vállalatokba, amelyek tevékenysége negatív hatással van a biológiai sokféleségre, és nem tesznek megfelelő intézkedéseket hatásuk csökkentésére.
társadalmi témák és foglalkoztatás: PAI 10
Az alap nem fektet olyan vállalatokba, amelyek súlyosan megsértik az ENSZ Globális Megállapodásának alapelveit és az OECD iránymutatásait.
társadalmi témák és foglalkoztatás: PAI 14
Az alap nem fektet olyan vállalatokba, amelyek tömegpusztító fegyverek előállításával, forgalmazásával foglalkoznak.
környezetvédelem (országok): PAI 15
Az alap rendelkezik az alapban szereplő országok vonatkozásában üvegházhatásúgáz-intenzitás csökkentésére vonatkozó célkitűzéssel.
társadalmi témák (országok): PAI 16
Az alap nem fektet be olyan országok által kibocsátott államkötvényekbe, ahol súlyos jogsértések (pl emberi jogi, szabadságjogi stb) történnek.
egyes kifejezések magyarázata
a fenntarthatósági tényezőkre gyakorolt fő káros hatások
A gazdasági tevékenységeknek a fenntarthatósági tényezőkre pozitív, de akár negatív hatásai is lehetnek. A fő káros hatások (Principal Adverse Impacts, PAI) a befektetési döntéseknek a fenntarthatósági tényezőkre, például a környezetre, a társadalmi viszonyokra, az emberi jogok tiszteletben tartására, a korrupció elleni küzdelemre és hasonlókra kifejtett romboló hatásait jelzik. további információ: www.kbc.be/en/srd.
üvegházhatásúgáz-intenzitás; vállalatok
Egy vállalat üvegházhatásúgáz-intenzitása azt tükrözi, hogy a vállalat hány tonna CO2 egyenértékben számolt ÜHG-t bocsát ki egymillió USA-dollár árbevételre vetítve (tCO2e/$M árbevétel).
Egy vállalat által kibocsátott üvegházhatású gázok mennyisége a következők összege:
- a vállalat saját tevékenységeiből származó közvetlen üvegházhatásúgáz-kibocsátás (1. szint); és
- a vásárolt villamos energia előállításából származó közvetett üvegházhatásúgáz-kibocsátás (2. szint).
A például a beszállítók és a vevők tevékenységéből származó közvetett üvegházhatásúgáz-kibocsátás (3. szint) nem szerepel ebben az kimutatásban, mivel ez a 3. szintre vonatkozó adat nagyrészt feltételezéseken alapul, és a vállalatok nem teszik közzé.
Alapszinten ez az adat az alapban szereplő azon vállalatok összes üvegházhatásúgáz-intenzitásának súlyozott átlagát jelenti, amelyekről rendelkezésre állnak adatok. Az alap konkrét célkitűzéseinek "célértéke", valamint a referenciaérték és/vagy a referenciaportfólió alapján meghatározott amelyhez ezeket a célokat mérik, megtalálható a következő oldalon: www.kbc.be/investment-legal-documents > Investment policy for responsible investing funds.
üvegházhatásúgáz-intenzitás; országok
Egy ország üvegházhatásúgáz-intenzitása azt mutatja meg, hogy az adott ország hány tonna CO2 egyenértékben számolt ÜHG-t bocsát ki a bruttó hazai termék egymillió USA-dollárjára vetítve (t CO2 e/$M GDP).
Egy ország által kibocsátott ÜHG mennyiség az alábbiak tételekből áll:
- Belföldi fogyasztásra és exportra szánt áruk és szolgáltatások hazai előállításából származó ÜHG kibocsátás.
- Az áruk és szolgáltatások behozatalából származó ÜHG kibocsátás a származási országban és a célországban egyaránt figyelembevételre kerül.
Ez a szám az alapban szereplő azon országok összes ÜHG-intenzitásának súlyozott átlagát jelzi amelyekről rendelkezésre állnak adatok.
Az alapra vonatkozó konkrét célkitűzés, valamint a referenciaérték és/vagy stratégiai összetételen alapuló referenciaportfólió, amelyhez ezeket a célokat viszonyítják, a következő helyen található meg: www.kbc.be/investment-legal-documents > Investment policy for responsible investing funds.
adatlefedettség
Az adatok százalékban kifejezett lefedettségi aránya azon befektetési eszközök arányát tükrözi, amelyekről releváns adatok állnak rendelkezésre. A számítás során nem veszik figyelembe az olyan technikai elemeket, mint a készpénz vagy a derivatív ügyletek.
ESG
Az ESG az Environment, Social and Governance (környezet, társadalom és irányítás) kifejezés rövidítése, és fenntarthatósági átvilágítás három központi témakörére utal.
ESG-kötvények
Az ESG-kötvények olyan kötvények, amelyek esetében a kötvénykibocsátásból befolyt pénzt egy előre meghatározott ESG-projekt(ek) finanszírozására fordítják. Három típust különböztetünk meg:
- zöld kötvények: a környezetre pozitív hatást gyakorló projektek finanszírozása
- társadalmi kötvények: a társadalomra pozitív hatást gyakorló projektek finanszírozása
- ESG kötvények: a környezetre és a társadalomra egyaránt pozitív hatást gyakorló projektek finanszírozása
Vállalatok és kormányok egyaránt kibocsáthatnak ilyen típusú kötvényeket. Akkor minősülhet egy kötvény a KBC AM-nél ESG-kötvénynek ha megfelel a Nemzetközi Tőkepiaci Szövetség (ICMA) ESG kötvényekre vonatkozó elveinek.
vállalatok ESG -kockázati pontszáma
A vállalatok ESG kockázati pontszáma a különbséget méri a között, hogy egy vállalat ki van-e téve az ágazatában jellemző környezeti társadalmi és irányítási (ESG) kockázatoknak, illetve hogy a vállalat milyen mértékben tesz lépéseket a kockázatok csökkentésére. Minél alacsonyabb egy vállalat ESG kockázati pontszáma egy 0-tól 100-ig terjedő skálán, annál kisebb a kockázata
A vállalatok ESG kockázati pontszámát három szempontból határozzák meg:
- környezetvédelem: hulladékkezelési politika, vízfelhasználás/kezelés és üvegházhatású gázok kibocsátása, stb…
- társadalmi: munkakörülmények, a munkavállalók sokszínűsége és a munkavállalói jogok érvényesülése, stb...
- irányítás: az igazgatótanács függetlensége, átláthatóság a javadalmazás és az adózás területei, stb...
A befektetési alap szintjén ez az alapban szereplő vállalatok - amelyekről rendelkezésre állnak ESG adatok - ESG-kockázati pontszámainak súlyozott átlagát jelenti.
Az alapra vonatkozó konkrét célkitűzés, valamint a referenciaérték és/vagy stratégiai összetételen alapuló referenciaportfólió, amelyhez ezeket a célokat viszonyítják a következő helyen található: www.kbc.be/investment-legal-documents > Investment policy for Responsible Investing funds.
Országok ESG-pontszáma
Az országok ESG pontszáma azt értékeli, hogy az országok kormányzati politikái mennyire jól teljesítenek a fenntarthatóság és a társadalmi felelősségvállalás (ESG) szempontjából. Minél magasabb egy ország ESG-pontszáma egy 0-tól 100-ig terjedő skálán, annál jobb a megítélése. A pontszámot 5 szempont alapján határozzák meg:
- általános gazdasági teljesítmény és stabilitás
- társadalmi-gazdasági fejlődés és az egészségügy
- egyenlőség, szabadság és az emberi jogok érvényesülése
- környezetvédelmi erőfeszítések
- biztonság, béke és nemzetközi kapcsolatok
A befektetési alap szinten ez a szám az alapban szereplő azon országok ESG-pontszámainak súlyozott átlagát jelzi, amelyekről rendelkezésre állnak adatok. Az alapra vonatkozó konkrét célkitűzés, valamint a referenciaérték és/vagy stratégiai összetételen alapuló referenciaportfólió, amelyhez ezeket a célokat viszonyítják, a következő helyen található: www.kbc.be/investment-legal-documents > Investment policy for responsible investing funds.
Felelős Befektetések Tanácsadó Testülete
A Felelős Befektetések Tanácsadó Testülete egy akadémikusokból álló független testület, amely felügyeli a KBC AM felelős módszertan kidolgozó és megvalósító szakértőinek munkáját. A KBC AM felelős befektetési módszertanának minden módosítását véleményezik. A KBC AM a Testület segítségével folyamatosan nyomonköveti a fenntarthatósági és társadalmi trendeket.
az ENSZ Globális Megállapodás elveinek való megfelelést
az ENSZ globális megállapodása tíz fenntarthatósági alapelvet fogalmazott meg az emberi jogok, a munkajogok, a környezetvédelem és a korrupció elleni küzdelem területén, amelyeket valamennyi vállalatnak be kell tartania. A KBC AM minden olyan vállalatot kizár a felelős befektetési alapok befektetései közül, amelyek súlyosan megsérti ezeket az elveket. Ehhez a KBC AM a Sustainalytics Global Standard Screening és Controversy Research adatszolgáltatását veszi igénybe.
SFDR-besorolás
A fenntartható pénzügyi közzétételi rendelet (Sustainable Finance Disclosure Regulation, SFDR) a pénzügyi szektorba alkalmazandó, a fenntarthatósági közzétételekre vonatkozó európai jogszabály. A jogszabály az alapokat három kategóriába sorolja:
- 6. cikk szerinti alapok: olyan alapok, amelyek nem rendelkeznek fenntarthatósági szempontokkal, vagy nincsenek abban a helyzetben, hogy a mutatókat kiszámítsák.
- 8. cikk szerinti alapok: olyan alapok, amelyek a környezeti és/vagy társadalmi szempontok kombinációját támogatják.
- 9. cikk szerinti alapok: olyan alapok, amelyek fenntarthatósági célokkal rendelkeznek.
a vállalatok és országok kizárási kritériumai
Azokat a vállalatokat vagy országokat, amelyek tevékenysége vagy üzleti gyakorlata súlyosan megsérti a felelősségteljes üzleti tevékenység elveit, kizárásra kerülnek. Kétféle kizárási kritériumot különböztetünk meg:
- Valamennyi KBC-alapra vonatkozó kizárási kritériumok: például az ENSZ globális megállapodása alapelveinek súlyos megsértése, az emberi jogok megsértése, a diktatórikus rezsimek, a dohánytermelés, a szénbányászat stb.
- A felelős befektetési alapok befektetései közül kizárásra kerülnek azok a vállalatok, amelyek például kapcsolatba hozhatóak a következő tevékenységekkel, a hagyományos fegyverek, a fosszilis tüzelőanyagok, a szerencsejáték, a felnőtt szórakoztatás, a szőrme és a különleges bőrök feldolgozása stb.
Az alapra vonatkozó konkrét célkitűzés, valamint a referenciaérték és/vagy stratégiai összetételen alapuló referenciaportfólió, amelyhez ezeket a célokat viszonyítják, a következő helyen található: www.kbc.be/investment-legal-documents > Exclusion policies for Responsible Investing funds.
Ez a jelentés az MSCI Inc. vállalattól, annak leányvállalataitól vagy információszolgáltatóitól (az "MSCI felek") származó információkat (a "Információk") tartalmaz, amelyeket a pontszámok, minősítések vagy egyéb mutatók kiszámításához használhattak fel. Az Információk kizárólag belső használatra szolgálnak, és semmilyen formában nem sokszorosíthatók/terjeszthetők, illetve nem használhatók fel pénzügyi eszközök, termékek vagy indexek alapjaként vagy összetevőjeként. Az MSCI felek nem szavatolják vagy garantálják az itt található adatok vagy információk eredetiségét, pontosságát és/vagy teljességét, és kifejezetten kizárnak minden kifejezett vagy hallgatólagos garanciát, beleértve az eladhatóságot és a meghatározott célra való alkalmasságot. Az információk nem minősülnek befektetési tanácsadásnak vagy befektetési döntés meghozatalára (vagy annak mellőzésére) vonatkozó ajánlásnak, és nem lehet rájuk támaszkodni, továbbá nem tekinthetők jövőbeli teljesítményre, elemzésre, előrejelzésre vagy jóslatra vonatkozó jelzésnek vagy garanciának. Az MSCI felek nem vállalnak felelősséget az itt található adatokkal vagy információkkal kapcsolatos hibákért vagy mulasztásokért, illetve a közvetlen, közvetett, különleges, büntető, következményes vagy bármilyen más károkért (beleértve az elmaradt hasznot is), még akkor sem, ha értesítették az ilyen károk lehetőségéről.
Ezt a jelentést az alap befektetőjeként kapja meg. A benne foglalt információkat a KBC Asset Management NV (KBC AM) készítette, , és nem tekinthetők befektetési tanácsadásnak vagy befektetési ajánlásnak, a Jelentésben szereplő adatok valódiságáért, helytállóságáért és naprakészségéért a K&H Bankot semmilyen felelősség nem terheli. A jelentés a jelentés időpontjában érvényes adatok alapján összefoglalót ad a termék jellemzőiről. Az információk előzetes értesítés nélkül változhatnak. E dokumentumban semmi sem sokszorosítható a KBC AM előzetes, kifejezett, írásbeli engedélye nélkül.